Инструмент потенциально интересен заемщикам, которые смогут привлекать средства под залог объектов недвижимости на комфортных условиях. Основные преимущества перед привычным кредитованием — срок займа. Компания может разместить облигации на более длительный период (без необходимости рефинансирования и рисков с этим связанным), а также предусмотреть удобный график погашения тела долга. Положительным является и менее значительный дисконт при оценке залоговой стоимости объекта (20-40%).

Выпустить залоговые облигации потенциально могут юридические лица (ООО, ЗАО, АО, ПАО) сроком существования не менее 3 лет, на балансе которых находятся объекты недвижимости, генерирующие постоянный денежный поток.

Целями привлечения инвестиций могут выступать инвестиционные проекты: модернизация производственного оборудования, программы по реновации данных объектов, строительство или покупка новых объектов недвижимости.

Благодаря наличию залога, такой тип облигаций также представляет интерес и для инвесторов, поскольку бумаги при неплохой доходности позволяют рассчитывать на возврат средств при наступлении дефолта.

Первый выпуск залоговых облигаций был размещен в 2021 году нашей компанией в собственных интересах, под залог административного здания в центре Новосибирска.